光伏全供應鏈價格上漲影響幾何

對職業(yè)形成的影響剖析

組件企業(yè)贏利承壓。組件端受制于下游需求，有產(chǎn)品價格上限，但上游硅片、電池卻因為原料價格上漲而不斷上漲，因此組件企業(yè)受兩端擠壓壓力猛增，部分企業(yè)只能挑選停產(chǎn)減產(chǎn)以減輕虧本，乃至呈現(xiàn)不如期交貨的現(xiàn)象，影響職業(yè)名譽。

集中式電站裝機需求遭到抑制。按1.85元/W的組件價格測算，光伏電站全出資收益率已低至6%左右，按照現(xiàn)在的組件價格，光伏電站因收益率低而難以開工建造。若要完結(jié)“碳達峰、碳中和”方針，據(jù)測算，“十四五”期間，國內(nèi)年均新增光伏裝機量需求到達70GW以上。但價格繼續(xù)高企乃至進一步上漲，將導致全年光伏商場需求較預期下滑，恐難以完結(jié)預訂光伏裝機方針。

供給鏈價格上漲原因剖析

下游商場需求繼續(xù)旺盛。國內(nèi)商場方面，2022年1-7月，國內(nèi)光伏新增裝機37.73GW，同比增加110.3%，估計2022年并網(wǎng)超100GW，同比增加90%左右，國內(nèi)商場超預期展開。海外商場方面，能源價格高漲，各國均調(diào)高了以光伏為代表的可再生能源裝機方針，對我國光伏產(chǎn)品需求大增。2022年1-7月，我國光伏產(chǎn)品(硅片、電池片、組件)出口總額約310.5億美元，同比大增116.3%。

產(chǎn)業(yè)鏈供給彈性缺乏。一是各環(huán)節(jié)擴產(chǎn)周期不匹配。硅棒/硅片、電池環(huán)節(jié)擴產(chǎn)周期僅為6-9個月，組件乃至3-6個月，多晶硅擴產(chǎn)周期長達1-2年。本輪擴產(chǎn)從2020年啟動，硅片、電池、組件擴產(chǎn)產(chǎn)能在短期內(nèi)開釋，但多晶硅環(huán)節(jié)因為擴產(chǎn)周期長，大多聚集在2021年末和2022年實現(xiàn)產(chǎn)能開釋，呈現(xiàn)1年多的新增產(chǎn)能空窗期，推進價格大幅上漲。二是供給鏈各環(huán)節(jié)規(guī)劃不匹配。按產(chǎn)業(yè)鏈兩端來看，國內(nèi)多晶硅產(chǎn)值及進口量能滿足裝機需求，但硅片等中間環(huán)節(jié)產(chǎn)能較高，形成硅片環(huán)節(jié)對多晶硅環(huán)節(jié)的搶料收購現(xiàn)象。

多晶硅擴產(chǎn)節(jié)奏和投產(chǎn)才能不及預期。一是設備供給才能不及需求。隨著多晶硅工廠的擴產(chǎn)，相關設備，如氫化反應器、還原爐等供給才能缺乏。二是受政策影響，正常生產(chǎn)和擴產(chǎn)受限。部分規(guī)劃項目因為當?shù)啬芎?ldquo;雙控”限制，能評審批較慢。三是多晶硅工廠生產(chǎn)事端和檢修影響供給。6月，新疆某多晶硅企業(yè)產(chǎn)生事端,影響2500-3000噸/月供給。

告訴意在安穩(wěn)商場

《關于促進光伏產(chǎn)業(yè)鏈供給鏈協(xié)同展開的告訴》(以下簡稱“《告訴》”)意在針對性的解決上述問題。

針對產(chǎn)業(yè)鏈供給彈性缺乏的問題，《告訴》清晰說到“鼓舞硅料與硅片企業(yè)，硅片與電池、組件及逆變器、光伏玻璃等企業(yè)，組件制造與發(fā)電出資、電站建造企業(yè)深度協(xié)作，支撐企業(yè)通過戰(zhàn)略聯(lián)盟、簽定長單、技術(shù)協(xié)作、互相參股等方式樹立長效協(xié)作機制，引導上下游清晰量價、保障供給、安穩(wěn)預期”。

針對多晶硅在擴產(chǎn)和生產(chǎn)過程中面臨的能耗“雙控”、疫情防控問題，《告訴》清晰說到“加強企業(yè)跟蹤服務保障，展開精準對接，協(xié)調(diào)解決企業(yè)難題，確保企業(yè)安穩(wěn)生產(chǎn)運行。加強區(qū)域協(xié)諧和部分協(xié)同，共同推進解決疫情期間的復工復產(chǎn)、物流配送等問題，確保重點區(qū)域疏通循環(huán)，維護供給鏈安全安穩(wěn)”。

針對價格炒作等不規(guī)范商場行為，《告訴》清晰說到“加強監(jiān)督管理，強化跨部分聯(lián)合執(zhí)法，嚴厲打擊光伏職業(yè)范疇哄抬價格、壟斷、制售假冒偽劣產(chǎn)品等違法違規(guī)行為”。

此外，《告訴》還說到了鼓舞立異、優(yōu)化產(chǎn)業(yè)布局、加強宣傳引導等內(nèi)容，將對光伏供給鏈的協(xié)調(diào)展開起到活躍的促進作用。短期來看，該文件響應了光伏職業(yè)界要求加強監(jiān)管和引導的呼吁，對供給鏈協(xié)調(diào)展開進行引導，對職業(yè)界不合理不規(guī)范的行為加強監(jiān)管，影響職業(yè)預期。長期來看，該文件對光伏職業(yè)下一步有序展開將起到促進作用，可以引導職業(yè)繼續(xù)健康展開。