2018年中國工程機械行業(yè)將面臨怎么的經(jīng)濟環(huán)境和市場機遇?

2017年，中國工程機械行業(yè)在以挖掘機、裝載機、起重機等主要產(chǎn)品為代表的高增長下，行業(yè)企穩(wěn)回升，形勢一片大好，那么，2018年中國工程機械行業(yè)將面臨怎么的經(jīng)濟環(huán)境和市場機遇呢?

2017年挖掘機總銷量突破14萬臺，同比漲幅99.5%

宏觀經(jīng)濟展望：在全球朱格拉周期和新工業(yè)革命兩大牽引下，我國經(jīng)濟主驅(qū)動力有望實現(xiàn)從房地產(chǎn)小周期、補庫存周期到中周期(資本開支周期)的切換，四大升級點亮中國經(jīng)濟新動能。

一、2018年全球經(jīng)濟、通脹或都略有加快

在美國減稅帶動下，全球很有可能形成新一輪減稅潮。全球經(jīng)濟形勢是：發(fā)達經(jīng)濟體三大周期共振向上，全球經(jīng)濟延續(xù)復蘇歷程。雖然全球主要經(jīng)濟體勞動生產(chǎn)率的復蘇尚待時日，但美、歐、日的資本開支(朱格拉)周期、貿(mào)易周期和金融周期共振向上，發(fā)達經(jīng)濟體的增速將會穩(wěn)中有升，為我國提供比較有利的外需環(huán)境。

宏觀經(jīng)濟形勢分析

二、2018年中國經(jīng)濟增長或穩(wěn)中向上至6.9%

2018年我國經(jīng)濟總體保持穩(wěn)中向上，前低后高節(jié)奏;2018年固定資產(chǎn)投資或企穩(wěn)在7.5%左右：房地產(chǎn)投資略有下行(由2017年的8%降至4.5%左右)，但制造業(yè)投資則大概率回升(由2017年的4%升至7%左右)，基建投資有望維持14-16%增速;制造業(yè)投資回升主要受全球朱格拉周期和新工業(yè)革命的帶動、我國企業(yè)“生產(chǎn)自動化、管理信息化”技改的加快、環(huán)保設(shè)備的升級，和產(chǎn)能利用率的顯著回升;預計我國財政政策組合：穩(wěn)貨幣、緊金融、寬財政。

三、中國經(jīng)濟新動能五大亮點

1、制造業(yè)升級：全球朱格拉周期和新工業(yè)革命下，高端裝備制造業(yè)等產(chǎn)業(yè)全面升級;2、消費升級和消費率提升：主要受收入持續(xù)中高速增速、財富效應不斷顯現(xiàn)和扶貧工作的不斷升入;3、城鎮(zhèn)化戰(zhàn)略升級：由之前的因地制宜城鎮(zhèn)化升級為以城市群為主的城鎮(zhèn)化，將會穩(wěn)投資(軌道交通和房地產(chǎn)投資)，也能發(fā)揮規(guī)模經(jīng)濟效應;4、自貿(mào)區(qū)升級：改革開放40周年，或進入開放新周期，我國服務業(yè)對外開放將走上新臺階，自貿(mào)區(qū)更有可能升級。5、雄安新區(qū)由規(guī)劃轉(zhuǎn)入實施階段，成為建設(shè)領(lǐng)域新的動力。

2018年面臨哪些市場機遇

一、十九大確立新征程

十九大后，中國特色社會主義進入新時代，開啟兩個一百年奮斗新征程，中國經(jīng)濟進入結(jié)構(gòu)升級階段，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和消費結(jié)構(gòu)持續(xù)調(diào)整，政府換屆帶來的政治周期，基建投資意愿將加強，利于工程機械行業(yè)發(fā)展。展望2018年，我國經(jīng)濟增長將由高速增長成功切換至高質(zhì)量增長，整體保持穩(wěn)中求進的運行態(tài)勢，其中“穩(wěn)”是經(jīng)濟增速不會大幅回落，“進”是經(jīng)濟結(jié)構(gòu)繼續(xù)改善。

十九大推動經(jīng)濟持續(xù)發(fā)展的任務包含： 加快建設(shè)制造強國，加快發(fā)展先進制造業(yè)、推動互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、人工智能和實體經(jīng)濟深度融合; 促進我國產(chǎn)業(yè)邁向全球價值鏈中高端，培育若干世界級先進制造業(yè)集群;加強水利、鐵路、公路、水運、航空、管道、信息、物流等基礎(chǔ)設(shè)施網(wǎng)絡(luò)建設(shè);激發(fā)和保護企業(yè)家精神;支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)優(yōu)化升級。

中央經(jīng)濟工作會議指出： 2018年是貫徹黨的十九大精神的開局之年，是改革開放40周年，是決勝全面建成小康社會、實施“十三五”規(guī)劃承上啟下的關(guān)鍵一年。從2020年到2035年，基本實現(xiàn)社會主義現(xiàn)代化; 從2035年到2050年，把我國建成富強民主文明和諧美麗的社會主義現(xiàn)代化強國。

二、中國投資建設(shè)持續(xù)增長

中國公路、地鐵、地下管廊、新城鎮(zhèn)等投資增速明顯，將成為未來三年主要增長點，水運等投資將減少，PPP模式在國家管控下逐步成熟，成為未來穩(wěn)增長動力，房地產(chǎn)在保持政策連續(xù)性穩(wěn)定性”的主基調(diào)下，趨于穩(wěn)定，不會有大起大落。

1、基建方面：基建投資總體保持較快增長。公路固定資產(chǎn)投資約為3.7萬億元，同比增長24.6%，增速同比增長9.0個百分點。 預計全年公路投資約4.0萬億。建筑企業(yè)規(guī)?？焖僭鲩L, 世界10大建筑公司里面有7家中國公司。

2、2018年鐵路固定資產(chǎn)投資安排7320億元。中鐵總公布,2017年全國鐵路完成固定資產(chǎn)投資8010億元,投產(chǎn)新線2100多公里。截至2017年底,中國鐵路營業(yè)里程達到12.7萬公里,其中高速鐵路2.5萬公里。此外,2018年將安排全國鐵路固定資產(chǎn)投資7320億元,投產(chǎn)新線4000公里,其中高鐵3500公里。

3、房地產(chǎn)方面：房地產(chǎn)開發(fā)投資同比增長7.5%;商品房銷售總額同比增長12.7%;房地產(chǎn)新開工面積同比增長6.9%。

4、采礦業(yè)方面：采礦業(yè)固定資產(chǎn)投資同比下降10.2%，但降幅持續(xù)收窄，原煤產(chǎn)量同比增長3.7%。在供給側(cè)改革后，產(chǎn)能逐步向大型露天煤礦和礦山集中，開采量大幅增長，受調(diào)控影響，大型礦山及露天客戶增強對設(shè)備等資本控制，設(shè)備租賃化趨勢明顯。

5、PPP加速落地：2016年P(guān)PP發(fā)展年，那么2017年就是PPP項目加速落地年。我國已成為全球規(guī)模最大、最具影響力的PPP市場，截至月，PPP入庫項目14220個，累計投資額17.8萬億元，同比增長27.8%，隨著政策成熟，民間資本將會參與到PPP項目中，以國企為主導狀況會有改變。

三、一帶一路倡議打開增長新空間，驅(qū)動企業(yè)國際化發(fā)展

“一帶一路”加速推進，進入 2.0 時代，中國建筑企業(yè)在當?shù)厥袌鏊挤蓊~逐年提升，中國主導的主要經(jīng)濟走廊建設(shè)落地，根據(jù) ENR 統(tǒng)計，在非洲市場中所占份額為 54.9%，亞洲市場份額為 25.0%、中東市場份額為 17.2%。

一帶一路戰(zhàn)略路線圖

2017年1-11月，在“一帶一路”沿線61個國家新簽對外承包工程項目合同6201份，新簽合同額1135.2億美元，占同期我國對外承包工程新簽合同額的54.1%，同比增長13.1%。

基礎(chǔ)設(shè)施互聯(lián)互通作為“一帶一路”的排頭兵， 直接刺激了中國工程機械行業(yè)快速回暖。據(jù)金融行業(yè)預計，未來十年 “一帶一路”沿線重點國家基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)至少需要8000億美元。

中國工程機械企業(yè)依托“一帶一路”積極拓展國際業(yè)務，加強在沿線國家的布局，收效顯著。2017年中國工程機械出口額創(chuàng)出歷史新高，截止11月底，進出口貿(mào)易額達到218億美元，同比增長19.4%。其中對“一帶一路”沿線國家和地區(qū)出口達78.6億美元，同比增長17.2%，占出口總額的43.4%。

工程機械市場正在國家“走出去”戰(zhàn)略中大步前進!“一帶一路”沿線國家現(xiàn)已是中國工程機械出口主要國家，隨著戰(zhàn)略深入，我國工程機械海外銷售收入占比進一步提升，預計“一帶一路”市場對我國工程機械海外收入的貢獻占比有望超過 50%，成為助力我國工程機械快速增長的強力動因。

四、環(huán)保政策常態(tài)化，規(guī)范市場，促進可持續(xù)發(fā)展

1、全國范圍的環(huán)保督察，排放標準升級時間縮短，地方政府對超排工程機械的新管控措施等不斷加碼，說明政府對環(huán)保的重視，未來環(huán)保監(jiān)管將成常態(tài)化，也是中國經(jīng)濟轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展的必然趨勢，這對工程機械市場的可持續(xù)發(fā)展帶來積極影響，帶來市場長期健康繁榮發(fā)展。

環(huán)保政策常態(tài)化，規(guī)范市場

中央環(huán)保督察，從環(huán)保部門牽頭到中央主導，從以查企業(yè)為主轉(zhuǎn)變?yōu)?ldquo;查督并舉，以督政為主”，是環(huán)境監(jiān)管模式的重大變革。從2016年到2017年兩年時間，中央環(huán)保督察完成了對全國所有省份的覆蓋，環(huán)境保護督查中心轉(zhuǎn)為環(huán)保部派出行政機構(gòu)，正式更名為“督察局” ，進一步強化督政。這也意味著，中央環(huán)保督察將成為常態(tài)。

2、專業(yè)機構(gòu)測試，一臺非道路移動機械的排放量相當于30輛中等轎車的排放量，加上使用低標號燃油，對環(huán)境造成極大影響。

進入秋冬季，全國多地就紛紛開展了關(guān)于大氣污染綜合治理攻堅行動。挖掘機、裝載機、推土機等高污染排放的非道路移動機械，成為重要的治理對象，多地發(fā)布了禁止使用高排放非道路移動機械區(qū)域的公告。北京、天津、重慶、河北、河南、山東、山西、惠州、東莞、武漢、成都、哈爾濱、西安等地出臺規(guī)定后,劃定區(qū)域內(nèi)禁止使用高排放非道路移動機械，違者處以頂格罰款。

據(jù)統(tǒng)計，有250萬臺左右的工程機械舊機器將被淘汰。其中，屬于國一及以下排放標準的舊機器有140多萬臺，國二的舊機器有100萬臺左右。而這些設(shè)備量占國內(nèi)工程機械市場保有量超三分之一。也就是說，正常情況下，未來國內(nèi)將有250萬臺左右的國零、國一、國二的工程機械設(shè)備面臨淘汰，從中長期看,加快淘汰高排放非道路機械將明顯提升設(shè)備更新需求。